ETFs

ETFs einfach erklärt: Dein Einstieg in die Welt der ETFs

ETFs (Exch­ange Traded Funds) sind eine der einfachsten und kosten­güns­tigsten Möglich­keiten, lang­fristig Vermögen aufzu­bauen. Doch wie funk­tio­nieren sie genau, welche Vor- und Nach­teile gibt es und worauf soll­test du achten? Hier bekommst du eine fundierte Einfüh­rung – verständ­lich, praxisnah und mit wert­vollen Tipps für deine ETF-Strategie.

Ich begleite meine Mandanten dabei, eine Alters­vor­sor­ge­stra­tegie zu entwi­ckeln, die wirk­lich zu ihren Zielen passt. Dabei geht es nicht nur um die Auswahl der passenden Instru­mente, sondern auch um das Verständnis der Risiken, steu­er­liche Aspekte und eine lang­fristig sinn­volle Port­folio-Struktur.

Was ist ein ETF?

Ein ETF ist ein börsen­ge­han­delter Invest­ment­fonds, der einen bestimmten Index nach­bildet. Aber was ist ein Index überhaupt?

Ein Index ist eine Art „Liste“ von Unter­nehmen, die nach bestimmten Krite­rien zusam­men­ge­stellt wird. Ein Beispiel ist der DAX, der die 40 größten deut­schen Unter­nehmen enthält. Nur Firmen, die bestimmte Anfor­de­rungen erfüllen, kommen in den Index.

Wenn du einen ETF auf den DAX kaufst, inves­tierst du auto­ma­tisch in alle 40 Unter­nehmen – und zwar in der glei­chen Gewich­tung, wie sie im Index vertreten sind. Dadurch sparst du dir den Aufwand, jede Aktie einzeln zu kaufen.

Welche Indizes gibt es?

Es gibt welt­weit tausende Indizes, die nach unter­schied­li­chen Krite­rien zusam­men­ge­stellt sind. Hier einige Beispiele:

• DAX (Deutsch­land): Enthält die 40 größten börsen­no­tierten Unter­nehmen Deutschlands.
• S&P 500 (USA): Die 500 größten Unter­nehmen der USA, darunter Apple, Micro­soft und Amazon.
• MSCI World (global): Rund 1.500 Unter­nehmen aus 23 Indus­trie­län­dern – einer der belieb­testen Indizes für ETFs.
• FTSE All-World: Noch breiter als der MSCI World, da auch Schwel­len­länder enthalten sind.
• Nasdaq 100: Fokus auf US-Tech­no­lo­gie­un­ter­nehmen wie Tesla, Google und Nvidia.
• S&P Global Clean Energy: Enthält Unter­nehmen aus der erneu­er­baren Energiebranche.
• MSCI Japan: Wer gezielt in Japan inves­tieren will, findet hier einen passenden Index.
• MSCI Fron­tier Markets: Ein exoti­scher Index, der Unter­nehmen aus klei­neren, aufstre­benden Ländern wie Vietnam oder Nigeria enthält.

Die Auswahl des rich­tigen Index ist entschei­dend für deine ETF-Stra­tegie. Ich helfe meinen Mandanten, einen passenden Index zu finden, der wirk­lich zu ihrer Anla­ge­stra­tegie passt – anstatt blind den erst­besten ETF zu kaufen.

Wie setzt sich der MSCI World zusammen?

Der MSCI World ist einer der bekann­testen Indizes für lang­fris­tige Anleger. Er enthält:

• Rund 1.500 Unter­nehmen aus 23 Indus­trie­län­dern.
• Über 70 % der Werte kommen aus den USA, darunter große Tech-Konzerne wie Apple, Micro­soft und Amazon.
• Länder wie Japan, Groß­bri­tan­nien, Kanada und Deutsch­land sind eben­falls vertreten.
• Die Unter­nehmen sind nach Markt­ka­pi­ta­li­sie­rung gewichtet – größere Unter­nehmen haben also mehr Einfluss auf die Wert­ent­wick­lung des Index.

Aufpassen bei hoher USA-Gewichtung!

Viele Anleger glauben, dass sie mit dem MSCI World „global“ inves­tieren. Tatsäch­lich sind die USA mit über 70 % stark über­re­prä­sen­tiert, während große Volks­wirt­schaften wie China oder Indien gar nicht enthalten sind.

• Vorteil: Die US-Wirt­schaft war in den letzten Jahr­zehnten führend, beson­ders im Technologiesektor.
• Nach­teil: Eine starke Abhän­gig­keit von einem einzigen Markt kann riskant sein, wenn die USA wirt­schaft­lich schwächeln.

Eine sinn­volle Ergän­zung könnte ein MSCI Emer­ging Markets ETF sein, der Schwel­len­länder wie China und Indien abdeckt.

Warum sind ETFs so beliebt?

ETFs haben sich aus gutem Grund als beliebte Anla­ge­form durchgesetzt:

✅ Kosten­günstig: ETFs haben deut­lich nied­ri­gere Gebühren als aktive Fonds.
✅ Breite Streuung: Du inves­tierst in viele Unter­nehmen gleich­zeitig und redu­zierst dein Risiko.
✅ Einfache Hand­ha­bung: ETFs können wie Aktien jeder­zeit an der Börse gehan­delt werden.
✅ Trans­pa­renz: Du weißt genau, in welche Werte dein Geld inves­tiert ist.
✅ Lang­fristig erfolg­reich: Viele Studien zeigen, dass ETFs lang­fristig eine bessere Rendite erzielen als viele aktiv verwal­tete Fonds.

Auch wenn ETFs sehr attraktiv sind, ist eine durch­dachte Stra­tegie entschei­dend.

Wie inves­tierst du in ETFs?

Der Einstieg in ETFs ist einfach und besteht aus drei Schritten:

1. Depot eröffnen: Wähle eine Online-Bank oder einen Broker.
2. ETF auswählen: Zum Beispiel einen breit gestreuten MSCI World ETF.
3. ETF kaufen oder Spar­plan einrichten: Schon ab 25 € pro Monat kannst du regel­mäßig investieren.

ETFs in der Altersvorsorge

ETFs sind vor allem eins: kosten­günstig. Sie bieten die wohl preis­wer­teste Möglich­keit, breit gestreut Vermögen aufzu­bauen. Dennoch empfehle ich für die Alters­vor­sorge in vielen Fällen auch ETF-Policen.

Warum? Obwohl ETF-Renten­ver­si­che­rungen höhere Verwal­tungs­kosten und oft auch Abschluss­kosten haben, können sie für viele Mandanten trotzdem sinn­voll sein – aus mehreren Gründen:

✅ Steu­er­liche Vorteile: In der Auszah­lungs­phase kann die Besteue­rung güns­tiger sein als bei einem normalen Depot.
✅ Lang­le­big­keits­ri­siko absi­chern: Die Versi­che­rung sorgt dafür, dass das Geld auch im hohen Alter nicht vorzeitig aufge­braucht wird.
✅ Staat­liche Förde­rung nutzen: Riester- oder Rürup-Renten mit ETF-Anlage können bei entspre­chender Förde­rung attraktiv sein.
✅ Mehr Bequem­lich­keit: Manche Mandanten schätzen die auto­ma­ti­sche Verwal­tung und die einfache Struktur einer Versicherungslösung.

Natür­lich muss hier beson­ders gut analy­siert werden. Es gib eine große Menge an Anbie­tern für ETF-Renten­ver­si­che­rungen. Nicht jedes Angebot ist gut. Hier analy­siere ich die Kosten­struktur und das Invest­ment­an­gebot für meine Mandanten.

⚠ Achtung bei Garan­tie­pro­dukten:
Produkte wie die betrieb­liche Alters­vor­sorge (bAV) oder Riester-Rente mit ETFs klingen attraktiv, aber nicht der gesamte Spar­bei­trag fließt wirk­lich in ETFs. Ein Teil des Geldes wird oft für Garan­tien zurück­ge­legt, was das Wachs­tums­po­ten­zial einschränkt.

Ich berate meine Mandanten indi­vi­duell dazu, welche Form der ETF-Anlage für ihre Alters­vor­sorge wirk­lich sinn­voll ist – abhängig von ihren Zielen, steu­er­li­chen Rahmen­be­din­gungen und persön­li­chen Präferenzen.

Sind ETFs sicher?

Die Frage nach der Sicher­heit ist nicht einfach zu beant­worten, denn Sicher­heit ist subjektiv.

• Beispiel: Ein Tages­geld­konto fühlt sich sicher an, verliert aber durch Infla­tion an Kauf­kraft. ETFs schwanken im Wert, bieten aber lang­fristig hohe Renditechancen.
• Wichtig: Sicher­heit entsteht durch Verständnis und eine kluge Stra­tegie. Wer weiß, wie ETFs funk­tio­nieren, fühlt sich auto­ma­tisch sicherer.

ETFs folgen festen Regeln und Algo­rithmen. Sie inves­tieren anhand vorde­fi­nierter Krite­rien, die von der jewei­ligen Index­zu­sam­men­set­zung abhängen. Dadurch unter­liegen sie keinen subjek­tiven Entschei­dungen eines Fonds­ma­na­gers, sondern bilden den Markt struk­tu­riert ab.

Lang­fristig haben sich die Akti­en­märkte trotz Schwan­kungen immer wieder erholt. Doch das bedeutet nicht, dass ETFs „sicher“ im klas­si­schen Sinne sind – ihr Wert kann stark schwanken. Sicher­heit entsteht vor allem durch ein fundiertes Verständnis der Geld­an­lage und eine klare Stra­tegie. Hier ist eine gute und lebens­be­glei­tende Bera­tung und Betreuung hilfreich.

Fazit: Warum ETFs ideal für den lang­fris­tigen Vermö­gens­aufbau sind

ETFs sind eine der besten Möglich­keiten, lang­fristig Vermögen aufzu­bauen. Sie sind günstig, trans­pa­rent und breit gestreut – ideal für alle, die mit wenig Aufwand in den Kapi­tal­markt inves­tieren wollen.

Dennoch gilt: Nicht jeder ETF ist für jeden Anleger geeignet. 

Die meisten meiner Mandanten haben ein ausge­wo­genes Misch­ver­hältnis in ihrer Alters­vor­sorge-Stra­tegie. Ein Teil der Spar­bei­träge wird in ETFs direkt inves­tiert, ein anderer Teil in versi­che­rungs­ba­sierte ETF-Anlagen. So bekommen meine Mandanten das beste aus beiden Welten.